Taxa Selic: O que é e como ela influência na sua vida [Guia]

Neste artigo vamos entender de uma vez por todas sobre a Taxa Selic. Vamos lá!

A taxa Selic definida pelo COPOM – a cada 45 dias – influencia diretamente no seu dinheiro, principalmente se estiver investido, seja na renda fixa ou na renda variável.

Enfim, seu valor é variável, pode tanto subir, quanto descer. O objetivo é influenciar a economia e tentar controlar a inflação.

Portanto, existe uma diferença entre Taxa Selic e Meta Selic. Lembrando que o COPOM divulga sempre a Meta, porém a taxa é definida pelo acúmulo mensal.

Pode ser algo difícil, mas ao decorrer do texto tenho certeza, vai ficar fácil!

Boa leitura!

O que é taxa Selic?

De acordo com a definição básica, a taxa Selic é a taxa de juros básica da nossa economia, a qual é utilizada em financiamento e operações com títulos públicos.

Portanto, é a referência base para toda a economia. Em uma definição mais simples, é a taxa que o governo paga, para aqueles que emprestam dinheiro para o Estado.

Selic Over

A taxa Selic Over é usada para financiamento bancário que tem como base os títulos públicos. Ela é um pouco a menos da Selic Meta.

Nesse sentido, o governo impõe aos bancos (compradores de títulos públicos) que parte dos seus rendimentos deve ser depositado no Banco Central. Isso evita uma quantidade de dinheiro grande circulando (o que pode gerar inflação).

Por fim, em alguns momentos, os bancos ficam com um valor menor do que deveriam no Banco Central, com isso precisam de empréstimos de outros bancos para cumprir a lei. Esse empréstimo chamado de CDI, é usado a Selic Over.

Selic Meta

Em conclusão, é definida pelo COPOM, que leva em consideração muitos aspectos, tais como inflação, juro externo, valores da moeda, dentre outras coisas.

Selic Overnight

A princípio, empresas e bancos, que tem sobras no seu caixa, emprestam valores para quem precisa. O prazo para o pagamento é de apenas 24 horas e essa prática se chama overnight.

Aqui explico melhor sobre o por quê isso acontece.

O que significa Selic?

SELIC é uma sigla cujo significado é Sistema Especial de Liquidação e Custódia.

Dessa forma, tudo relacionado com a taxa Selic é arquivado nesse Sistema.

Como funciona a Taxa Selic?

Em síntese, funciona como um contrapeso financeiro.

Portanto, estando alta, os bancos emprestam ao governo, estando baixa, são forçados a emprestar a pessoas físicas e jurídicas.

Ou seja, quanto maior, mais difícil para caro é o crédito e vice-versa.

Para que serve a taxa Selic?

Em síntese, serve para controlar a inflação. Se está alta, provoca pouca circulação do dinheiro, se está baixa o dinheiro tende a circular mais. Com isso, controla-se a inflação e influencia a procura por produtos e serviços.

Basicamente, essa taxa é um mecanismo do Banco Central para governar sobre a condição de crédito, influenciando assim em todas as áreas.

Selic alta

A Selic alta torna o crédito mais caro, o que dificulta a circulação de dinheiro, e, por conseguinte, diminui a inflação.

Selic baixa

Estimula o consumo, devido ao crédito mais barato.

Como a taxa Selic influencia na economia

Influencia toda a economia brasileira, pois é usada tanto em operações de bancos, como em operações com o Governo (Títulos Públicos).

Você como pessoa vai investir em um negócio ou em uma renda fixa.

Depende de vários fatores, mas se você ver pelo lado financeiro, será que vale a pena investir em algo que paga 2,25% ou pegar dinheiro a 2,25% e montar o seu negócio?

Dólar

Selic alta significa que o valor do dólar diminui no país, pois os investidores externos investem baseados nos juros.

Com maior quantidade de dólares no país, seu preço cai. Selic baixa funciona de maneira contrária, levando a um valor mais alto de dólar.

Consumo

A Selic influencia o consumo, pois estando alta dificulta o acesso a crédito barato, diminuindo o consumo.

Já para aquecer a economia é necessária uma taxa Selic baixa, barateando o crédito e fomentando a economia.

Emprego

Serve também para gerar emprego, pois uma taxa de juros baixa, tende a facilitar crédito barato para empresas, com isso, empresas conseguem investir e contratar mais pessoas.

Selic e Imposto de Renda

A taxa Selic é atrelada ao Imposto de Renda da seguinte forma:

•          Pagamento do imposto em parcelas;

•          Atraso no recebimento da restituição.

Evite parcelar impostos, principalmente com a taxa Selic alta.

Taxa Selic Hoje

A Taxa Selic hoje está em 2,25% ao ano. Ela foi definida no dia 17 de junho de 2020 pelo Copom, que decidiu baixar a taxa de 3% para 2,25%.

Como descobrir a taxa Selic atual

Basta acessar aqui e você será redirecionado para o site do Banco Central.

Taxa Selic histórico

A taxa Selic já esteve em 24%, veja abaixo a tabela da Selic Meta de Junho de 2010 até Junho de 2020.

Clique aqui para acessar o histórico.

Quando a taxa Selic foi criada?

Em 1979, a Selic foi criada pela Andima (Associação Nacional das Instituições do Mercado Aberto) em conjunto com o Banco Central.

O objetivo inicial era deixar de forma transparente toda negociação dos títulos públicos.

Quem define a taxa Selic?

A taxa Meta é definida pelo COPOM, a cada 45 dias. A taxa Overnight é divulgada todo dia (útil) pelo Banco Central.

Como é definida a taxa Selic?

O cálculo é feito utilizando uma equação (apresentada mais abaixo no texto). Esse cálculo é feito pelo Sistema Selic, sempre ao fim dos dias úteis.

Como investir na Selic?

Para investir em Tesouro Selic, é preciso ter uma conta em uma corretora. Não é possível fazer de outra maneira. Veja aqui como investir em 4 passos simples no Tesouro Direto.

Como a taxa Selic influencia os financiamentos?

A taxa Selic influencia na inflação e as demais taxas seguem correlacionadas com uma delas [Selic ou IPCA (inflação)].

Dessa forma, independente da taxa que o seu financiamento está atrelado, ela influencia na porcentagem da sua dívida, a não ser que seja prefixada.

Uma Selic alta, encarece o crédito, o que cria parcelas mais altas e dificuldade ao acesso e vice-versa.

Tesouro Direto

Alguns títulos do Tesouro Direto, são ligados à taxa básica de juros, temos então 3 tipos:

–          Determinados pela Selic;

–          Determinados pela inflação;

–          Prefixados.

Quando a taxa baixa, o rendimento dos títulos pós-fixados, ou seja, títulos com rendimento atrelado a um índice, tendem a baixar.

Caso for prefixado, o rendimento mantem-se, independente da taxa, ótima opção quando a taxa Selic estiver em decadência.

Poupança

A poupança segue a taxa Selic, como você pode ver:

•          Se a taxa Selic for maior ou igual a 8,5% ao ano, a poupança terá rendimento de 0,5% ao mês mais a TR.

•          Quando a taxa Selic estiver abaixo de 8,5% a.a., a poupança terá um rendimento equivalente a 70% da Selic vigente no período.

Investimentos de Renda Fixa

Os investimentos são baseados na Selic e recebidos em CDI, o que cria semelhanças.

Outros investimentos de renda fixa que utilizam a Selic:

–        LCI – Letras de Crédito Imobiliário

–        LCA – Letras de Crédito do Agronegócio

–        LC – Letras de Câmbio

–        CDB – Certificado de Depósito Bancário

–        CRI – Certificado de Recebíveis Imobiliários

–        CRA – Certificado de Recebíveis do Agronegócio

–        Debêntures.

Tesouro Selic x Poupança

A poupança rende 70% da Selic mais a Taxa Referencial (TR).

Considerando que a TR está com valor zerado e a taxa Selic está em 2,25%, o rendimento da poupança está em 1,57% ao ano hoje.

Já o Tesouro Selic rende 100% da Selic mais um ágio, igual ou um deságio.

Qual o objetivo de alterar a Selic?

A Selic é utilizada como política monetária para controlar a inflação.

Alta encarece os financiamentos, dificulta parcelamentos e consumo, o que diminui a inflação.

Como ganhar mais do que a Selic?

Nesse sentido, vamos demonstrar a seguir possibilidade de ganhar mais do que a Selic:

Fintechs

Trazem grandes possibilidades de investimentos, por exemplo, o Nubank, garante um rendimento de 100% do CDI.

Portanto, os bancos digitais são ótimas opções, dentre outros exemplos temos o Banco Inter e o Neon.

Bolsa de valores

A Bolsa de Valores não se beneficia de altas na Selic. Pois com o consumo mais baixo, isso afeta a produção das empresas, o que provoca retração em seus valores. Além de favorecer as rendas fixas.

O que muda completamente quando a taxa Selic cai, porque as dívidas diminuem, o valor da empresa aumenta e o consumo sobe.

O que é Boletim Focus?

O boletim Focus é uma publicação divulgada semanalmente pelo BC, com a projeção para os principais indicadores econômicos.

Boletim Focus e a Selic

Os economistas fazem previsões sobre os percentuais da Selic, PIB e mais como você pode ver na imagem abaixo.

Diferença entre Selic e CDI

A Selic é utilizada como base para os títulos do Tesouro Nacional, enquanto que o CDI é utilizado como base para empréstimos de curto prazo entre bancos.

Selic e inflação

A Selic é utilizada pelo Banco Central para controlar a inflação, pois afeta o IPCA. Selic alta, menor consumo, menor inflação.

Selic e Bolsa de Valores

Uma Selic alta não é interessante, pois cria um efeito de migração para investimentos mais seguros. Diminui o consumo, aumento de dívidas das empresas e menor investimento nas empresas.

Como calcular a Taxa Selic mensal

O cálculo é feito todos os dias (úteis) pelo sistema Selic, a equação é:

Onde:

–         Lj: fator diário correspondente à taxa da j-ésima operação;

–         Vj: valor financeiro correspondente à taxa da j-ésima operação;

–         n: número de operações que compõem a amostra.

Conclusão

É importante estar atento a nossa taxa Selic pois ela influencia em tudo o que acontece dentro e fora no Brasil.

A Selic é praticamente tudo, como por exemplo, um Sistema, taxa, operação, entre outras com o intuito de controlar a inflação (IPCA).

O nosso país, como é emergente, será muito difícil ter uma taxa Selic negativa, pois precisamos do dinheiro gringo em nosso país para não subir tanto o dólar.